碳達(dá)峰關(guān)鍵期發(fā)揮不可替代作用，核電建設(shè)如火如荼，未來(lái)十年規(guī)模有望翻倍

    我國(guó)核電行業(yè)首個(gè)綜合智慧能源項(xiàng)目“國(guó)和一號(hào)+”在威海榮成開工建設(shè)。該項(xiàng)目綜合利用核能、光伏、風(fēng)能等多種清潔能源，開發(fā)出核能供熱、海水淡化、核能制氫等多種效能，可滿足威海2700萬(wàn)平方米供熱需求，同時(shí)海水淡化日產(chǎn)1萬(wàn)噸，年增加發(fā)電量603.5萬(wàn)度。項(xiàng)目預(yù)計(jì)今年9月份建成投產(chǎn)。

    “十四五”時(shí)期是我國(guó)碳達(dá)峰、碳中和的關(guān)鍵期、窗口期，新能源將迎來(lái)倍速發(fā)展。核電具有輸出功率大、電源穩(wěn)定可靠、清潔低碳的特點(diǎn)，在替代傳統(tǒng)煤電機(jī)組、發(fā)揮基荷電源作用方面具有不可替代的作用，在電力系統(tǒng)中的基荷作用將越來(lái)越凸顯。目前，我國(guó)核電裝機(jī)容量約占全國(guó)發(fā)電裝機(jī)總?cè)萘康?%，較世界平均水平低約14個(gè)百分點(diǎn)，核電在能源替代中具有較大發(fā)展空間。2020年9月，海南昌江二期和浙江三澳一期核電機(jī)組獲批，繼2019年核電正式重啟之后，核電審批進(jìn)入常態(tài)化。民生證券認(rèn)為，按照每年4~8臺(tái)的新機(jī)組計(jì)算，未來(lái)十年我國(guó)在建、在運(yùn)的核電機(jī)組有望在現(xiàn)有規(guī)模上再翻一倍。

    A股上市公司中，臺(tái)海核電掌握了最為先進(jìn)裝備核心制造技術(shù)，其中三代主管道全流程制造技術(shù)，涵蓋目前華龍一號(hào)、AP1000、CAP1400等所有國(guó)內(nèi)主流技術(shù)路線。此外公司通過(guò)先進(jìn)技術(shù)引進(jìn)、消化、吸收，完全掌握了乏燃料儲(chǔ)運(yùn)容器制造技術(shù)及核廢后處理系統(tǒng)裝備制造技術(shù)。沃爾核材主營(yíng)高分子核輻射改性新材料等研發(fā)、制造和銷售，產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于電力能源、核電站建設(shè)等領(lǐng)域。蘭石重裝為國(guó)內(nèi)首家民用核級(jí)板式換熱器生產(chǎn)企業(yè)，大型板式與板殼式換熱器應(yīng)用廣泛。

    資本市場(chǎng)將迎自動(dòng)駕駛第一股這些公司已與其“深度綁定”

    圖森未來(lái)(TuSimple)于4月15日正式以“TSP”為證券代碼在納斯達(dá)克掛牌上市，或成全球“自動(dòng)駕駛第一股”。圖森未來(lái)本次發(fā)行價(jià)為每股35美元至39美元，目標(biāo)估值超過(guò)80億美元。

    2018年10月，圖森未來(lái)獲得中國(guó)第一張針對(duì)自動(dòng)駕駛重卡的道路測(cè)試牌照，并在上海臨港地區(qū)測(cè)試。截止目前，圖森共獲得5700臺(tái)卡車訂單，并計(jì)劃2024年下線第一臺(tái)L4級(jí)別自動(dòng)駕駛卡車。中信證券分析指出，智能汽車時(shí)代，軟件定義汽車已成為行業(yè)共識(shí)。造車新勢(shì)力、整車廠、科技公司、創(chuàng)業(yè)公司等各類玩家紛紛入局，推出自家智能駕駛系統(tǒng)。未來(lái)隨著智能駕駛滲透率、智能駕駛能力的提高，將打開硬件傳感器、智能駕駛決策系統(tǒng)、智能座艙、汽車軟件、智能轉(zhuǎn)向車聯(lián)網(wǎng)等領(lǐng)域的市場(chǎng)空間。

    A股上市公司中，圖森未來(lái)與四維圖新、北汽福田汽車、華為、奧迪中國(guó)等合作伙伴，在長(zhǎng)隧道雙向四車道高速路場(chǎng)景下開展了基于C-V2X車路協(xié)同技術(shù)的L4級(jí)自動(dòng)駕駛和隊(duì)列跟馳測(cè)試，這也是中國(guó)首次高速公路自動(dòng)駕駛隊(duì)列測(cè)試。路暢科技是百度Apollo計(jì)劃首批戰(zhàn)略合作伙伴之一。

    部分外資巨頭2020年在華零售份額下滑超20%輪胎行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局現(xiàn)“契機(jī)”

    去年以來(lái)，車企降成本訴求提高，輪胎性價(jià)比也成采購(gòu)關(guān)鍵參考項(xiàng)。外資輪胎企業(yè)在華零售份額持續(xù)下滑，固特異2020年在華配套下滑28%，普利司通亞太配套下滑23%。全球范圍內(nèi)，國(guó)內(nèi)輪胎企業(yè)也加速擴(kuò)張步伐，全球市占率從2002年的5%提升至近20%。

    外資輪胎企業(yè)整體在華零售份額已從過(guò)去的70%下滑至目前的55%，國(guó)都證券指出，外資渠道的持續(xù)流失以及國(guó)內(nèi)行業(yè)的加速集中，該份額有望在2025年左右下滑至30%左右，未來(lái)3-4年國(guó)內(nèi)輪胎行業(yè)或迎來(lái)一波β行情。內(nèi)資方面，隨著行業(yè)落后產(chǎn)能持續(xù)出清，頭部企業(yè)憑借資金、規(guī)模、管理運(yùn)營(yíng)優(yōu)勢(shì)逐步完成對(duì)渠道的搶占。此外，國(guó)泰君安證券補(bǔ)充，國(guó)內(nèi)頭部企業(yè)以東南亞或歐洲基地對(duì)抗關(guān)稅壁壘，規(guī)模優(yōu)勢(shì)下強(qiáng)者更強(qiáng)。

    A股上市公司中，玲瓏輪胎據(jù)國(guó)泰君安證券報(bào)告，公司配套端獲得福特Q1供應(yīng)商認(rèn)證，通過(guò)大眾主胎和寶馬等車廠審核，隨著新基地項(xiàng)目產(chǎn)能逐步釋放，公司2023年底達(dá)產(chǎn)產(chǎn)能有望較2020年底增長(zhǎng)50%以上。森麒麟產(chǎn)品以大尺寸高性能胎為主，加碼海內(nèi)外基地布局，公司研發(fā)打破航空胎海外技術(shù)壟斷，車胎研發(fā)能力獲背書。

    多部委推進(jìn)重點(diǎn)地區(qū)旅游發(fā)展行業(yè)旺季催化加速中

    近日，發(fā)改委社會(huì)司會(huì)同文旅部資源開發(fā)司分別就杭黃自然生態(tài)和文化旅游廊道建設(shè)、巴蜀文化旅游走廊建設(shè)、東北地區(qū)全域旅游發(fā)展相關(guān)規(guī)劃編制進(jìn)度進(jìn)行調(diào)度。下一步，發(fā)改委社會(huì)司將進(jìn)一步加強(qiáng)與文旅部、地方有關(guān)方面的協(xié)調(diào)配合，完善工作調(diào)度機(jī)制，及時(shí)協(xié)調(diào)解決困難，加大工作指導(dǎo)力度，加快規(guī)劃編制進(jìn)度，做好規(guī)劃組織實(shí)施，推進(jìn)重點(diǎn)地區(qū)旅游發(fā)展邁上新臺(tái)階。

    隨著國(guó)內(nèi)景區(qū)限流政策的邊際寬松、疫苗覆蓋率的穩(wěn)步抬升以及天氣回暖等多重因素疊加發(fā)酵，春節(jié)后國(guó)內(nèi)旅游市場(chǎng)恢復(fù)迅猛。據(jù)文旅部《全國(guó)“互聯(lián)網(wǎng)+旅游”發(fā)展報(bào)告(2021)》在線旅游消費(fèi)總額目前已達(dá)萬(wàn)億級(jí)，東興證券指出，酒店行業(yè)集中度持續(xù)提升，中高端酒店占比將擴(kuò)大并穩(wěn)定于44%，對(duì)應(yīng)高速增長(zhǎng)期至少3-8年。華泰證券補(bǔ)充，五一長(zhǎng)假將拉動(dòng)中遠(yuǎn)程消費(fèi)，相關(guān)上市公司迎來(lái)業(yè)績(jī)催化。

    A股上市公司中，中青旅是中國(guó)第一家擁有中央大型金融控股集團(tuán)發(fā)展背景的旅游類上市公司，據(jù)國(guó)泰君安報(bào)告，隨著后續(xù)環(huán)球影城的開業(yè)，將與公司古北水鎮(zhèn)產(chǎn)生協(xié)同效應(yīng)。錦江酒店據(jù)海通證券報(bào)告，公司擴(kuò)張加速，規(guī)模已近萬(wàn)家門店，公司輕資產(chǎn)化中高端化戰(zhàn)略穩(wěn)步推進(jìn)。

    電動(dòng)車海外賣爆，全球迎來(lái)“大流行”，新款單價(jià)高出五六倍

    中國(guó)電動(dòng)車熱銷海外，有企業(yè)一季度出口訂單增加明顯，而且企業(yè)對(duì)未來(lái)2到3個(gè)月的出口形勢(shì)也表示樂(lè)觀，甚至還有海外客戶催單的現(xiàn)象。

    疫情之下，全球各大城市迎來(lái)自行車、電動(dòng)車“大流行”，人們對(duì)自行車和電動(dòng)車的需求也從休閑代步轉(zhuǎn)向日常使用的剛需。防控期間，在上游斷供、下游停產(chǎn)、需求乏力的多重夾擊之下，我國(guó)電動(dòng)自行車企業(yè)產(chǎn)量近1600萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)近19%，實(shí)現(xiàn)由負(fù)轉(zhuǎn)正，行業(yè)逆勢(shì)增長(zhǎng)。目前中國(guó)電動(dòng)車已經(jīng)出口全球70多個(gè)國(guó)家和地區(qū)，成為全球最大的電動(dòng)車出口國(guó)。有企業(yè)負(fù)責(zé)人表示，今年一季度他們的外貿(mào)銷量比去年同期翻了一倍，產(chǎn)品主要銷往東南亞和南美洲。新款車售價(jià)約1萬(wàn)多美元。跟以前銷售的相比，單價(jià)大概要高出五六倍?！?021自行車電動(dòng)自行車流行趨勢(shì)報(bào)告》顯示：全球范圍內(nèi)，新技術(shù)與新制造加快融合，也深刻影響著自行車產(chǎn)業(yè)生態(tài)和競(jìng)爭(zhēng)格局，整個(gè)行業(yè)正經(jīng)歷有史以來(lái)最大規(guī)模的產(chǎn)業(yè)鏈重構(gòu)。市場(chǎng)分析認(rèn)為，目前我國(guó)自行車產(chǎn)銷量穩(wěn)中有升，我國(guó)正在由自行車生產(chǎn)大國(guó)向自行車強(qiáng)國(guó)轉(zhuǎn)移，有著廣闊的發(fā)展空間。

    A股上市公司中，天能股份在電動(dòng)自行車用鋰電領(lǐng)域具備領(lǐng)先的規(guī)模優(yōu)勢(shì)，電動(dòng)輕型車鋰電銷量近年來(lái)保持持續(xù)增長(zhǎng)。蔚藍(lán)鋰芯聚焦于電動(dòng)工具行業(yè)，也包括無(wú)繩化應(yīng)用及高端二輪車領(lǐng)域，公司表示未來(lái)幾年，國(guó)外高端二輪車領(lǐng)域也是公司重點(diǎn)拓展的領(lǐng)域。欣旺達(dá)在電動(dòng)兩輪車電池已有客戶本田、小牛、美團(tuán)、小米等。

    今年首場(chǎng)產(chǎn)品發(fā)布會(huì)蘋果或推出多款重磅新品

    蘋果公司今天凌晨發(fā)出2021年春季特別活動(dòng)邀請(qǐng)函，確定將于美國(guó)當(dāng)?shù)貢r(shí)間4月20日舉行今年首場(chǎng)產(chǎn)品發(fā)布會(huì)。

    據(jù)媒體報(bào)道，預(yù)計(jì)此次發(fā)布會(huì)將推出新的iPadPro機(jī)型、新的低價(jià)iPad、新的iPadmini、新的iMac以及期待已久的AirTags。2020年四季度iPhone營(yíng)收創(chuàng)歷史單季新高，成為該季度最暢銷的手機(jī)，蘋果市占率提升明顯，達(dá)23.4%。同時(shí)，在線教育、在線辦公需求拉動(dòng)Mac/iPad出貨量提升。華西證券分析指出，2021年新款TWS耳機(jī)、iPad等新產(chǎn)品的陸續(xù)上市，將為國(guó)內(nèi)設(shè)備企業(yè)帶來(lái)新一輪的設(shè)備更新周期，預(yù)計(jì)蘋果為搶占市場(chǎng)將加快產(chǎn)品創(chuàng)新周期，國(guó)內(nèi)設(shè)備企業(yè)將受持續(xù)利好，“大年”有望延續(xù)。

    A股上市公司中，歌爾股份已進(jìn)入蘋果產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)聲學(xué)馬達(dá)MEMS等產(chǎn)品。欣旺達(dá)在手機(jī)數(shù)碼類鋰電池模組和筆記本電腦類鋰電池模組領(lǐng)域，已成為蘋果、華為、小米等主要供應(yīng)商之一。藍(lán)特光學(xué)已成為蘋果公司3D結(jié)構(gòu)光人臉識(shí)別組件中相關(guān)部件的最主要量產(chǎn)供應(yīng)商。界面新聞旗下財(cái)經(jīng)帳號(hào)